سقوط سنگین شاخص بورس با افت ۳۴ هزار واحدی/ فولاد و فملی پیشتاز کاهش قیمت‌ها

به گزارش راهبرد معاصر، بازار سهام در معاملات روز چهارشنبه 15 مردادماه 1404 با افت قابل توجه شاخص‌ها به کار خود پایان داد. شاخص کل بورس با کاهش 34 هزار و 639 واحدی معادل 1.34 درصد، در سطح 2 میلیون و 554 هزار و 789 واحد قرار گرفت. همچنین شاخص کل هم‌وزن با افت 5 هزار و 271 واحدی معادل 0.67 درصد، به عدد 782 هزار و 256 واحد رسید.

ارزش بازار در پایان معاملات امروز به بیش از 77 هزار و 391 هزار میلیارد ریال رسید. ارزش معاملات خرد نیز بالغ بر 64 هزار و 867 میلیارد ریال و حجم معاملات به 19.585 میلیارد سهم رسید.

بررسی نمادهای با بیشترین تأثیر منفی بر شاخص کل نشان می‌دهد «فولاد» با 7426 واحد، «فملی» با 2772 واحد، «شپدیس» با 1980 واحد، «شستا» با 1624 واحد و «فارس» با 1425 واحد بیشترین فشار کاهشی را بر شاخص وارد کردند.

در میان نمادهای پرتراکنش، «وبملت» با افت 2.4 درصدی، «خودرو» با افت 0.49 درصدی، و «وبصادر» با رشد 1.09 درصدی بیشترین حجم و ارزش معاملات را به خود اختصاص دادند.

بازار سهام در حالی آخرین روز کاری هفته را با روندی منفی به پایان رساند که فشار فروش در نمادهای بزرگ و شاخص‌ساز، شاخص کل را به محدوده حمایتی 2 میلیون و 550 هزار واحد نزدیک کرد.
صندوق های طلا قرمز باز شدند

همچنین در بازار صندوق‌های سرمایه‌گذاری مبتنی بر طلا، معاملات امروز با بازگشایی منفی همراه بود و اغلب نمادهای این گروه در محدوده‌های قرمز قیمتی قرار گرفتند. کاهش هم‌زمان نرخ جهانی اونس و افت قیمت دلار در بازار داخلی، از مهم‌ترین عوامل فشار فروش در صندوق‌های طلا عنوان می‌شود که موجب شد این نمادها کار خود را با افت قیمت نسبت به روز گذشته آغاز کنند.

افزایش نرخ سود اوراق و تغییر مسیر سرمایه به سمت بازارهای کم‌ریسک

بررسی آخرین آمارها نشان می‌دهد نرخ سود اوراق بدهی دولتی با سررسید 90 روزه به حدود 35 درصد رسیده و بازدهی متوسط بازار اوراق نیز در همین سطح تثبیت شده است. این روند، جذابیت سرمایه‌گذاری در بازار بدهی را نسبت به بورس افزایش داده و باعث خروج بخشی از نقدینگی از سهام به سمت ابزارهای کم‌ریسک شده است.

کارشناسان معتقدند با توجه به سیاست‌های اقتصادی کنونی، کاهش قابل‌توجه نرخ سود در کوتاه‌مدت دور از انتظار است. این وضعیت به‌طور مستقیم از کشش بازار سهام می‌کاهد و سرمایه‌گذاران را به سمت گزینه‌هایی با نوسان کمتر سوق می‌دهد.

در چنین شرایطی، سطح ریسک بازار به اندازه‌ای بالا رفته که حتی بعضی صندوق‌های اهرمی، برخلاف ضوابط، تا 15 درصد از پرتفوی خود را به طلا اختصاص داده‌اند. هرچند نهاد ناظر این تخلفات را شناسایی و با آن برخورد کرده، اما این رفتار نشان‌دهنده تلاش مدیران صندوق‌ها برای کاهش ریسک و حفظ ارزش سرمایه است.

حمایت 2 ملیوین 600 هزار واحدی شکست

تحلیل‌ها نشان می‌دهد محدوده 2 میلیون و 630 هزار واحد به‌عنوان یکی از مهم‌ترین سطوح حمایتی بازار سهام مطرح است. از دست رفتن این مرز، به‌ویژه در شرایطی که ارزش معاملات رشد نکند، می‌تواند زمینه‌ساز تشدید فشار فروش و آغاز یک ریزش زنجیره‌ای در بازار شود.

در مقطع کنونی، فروش گسترده عمدتاً از سوی معامله‌گرانی با دیدگاه بسیار بدبینانه انجام می‌شود و اغلب سرمایه‌گذاران بنیادی ترجیح داده‌اند در وضعیت انتظار باقی بمانند. با این حال، استمرار رکود معاملاتی و شکسته‌شدن حمایت یادشده می‌تواند موج تازه‌ای از خروج نقدینگی را به همراه داشته باشد.

کارشناسان معتقدند بورس تهران روزهای حساسی را پیش رو دارد و تصمیمات و تحولات کوتاه‌مدت نقش مهمی در تعیین مسیر بازار ایفا خواهند کرد. به باور آنان، برای بازگشت آرامش و تعادل، اقداماتی چون تعدیل نرخ‌های بهره، کاهش ابهام‌های سیاستی و بهبود شفافیت در دورنمای اقتصاد ضروری است./تسنیم